腾讯
我们预计,腾讯今年在中国整体游戏市场(包括客户端游戏、网页游戏和移动游戏)的份额将达到48%。无论是PC游戏还是移动游戏,腾讯今年的表现都将超出行业平均水平,主要得益于其游戏内容的深度和发布能力。
我们将腾讯2014年营收和每股摊薄收益预期分别调高6%和7%,维持腾讯股票“增持”评级,将目标股价从506港元调高至580港元。
百度(纳斯达克:BIDU)
我们认为,在移动互联网市场,百度正在打造一个稳定、有弹性的生态系统。这样的生态系统将确保百度长期利润的可持续增长,但近期可能面临财务压力。
为此,我们将百度2014年每股摊薄收益预期调低5%,但将2014财年至2016财年的每股摊薄收益涨幅预期从25%调高至29%。我们继续维持百度股票“增持”评级,将目标股价从190美元调高至210美元。
奇虎(NYSE: QIHU)
与同级别竞争对手相比,奇虎的PC和移动流量商业化程度相对较低。我们预计,奇虎今年在中国移动游戏市场的份额将达到12%,高于此前预期的10%。
我们将奇虎2014年每股摊薄收益预期提高4%,继续维持其股票“增持”评级,将目标股价从94美元调高至98美元。
欢聚时代(纳斯达克:YY)
我们认为,欢聚时代的音乐服务今年将继续受益于中国音乐赛事节目的风靡。我们预计,今年就能欢聚时代音乐服务营收同比将增长77%。我们将欢聚时代2014年每股摊薄收益预期调高6%,继续维持其股票“增持”评级,将目标股价从56美元调高至67美元。
新浪(纳斯达克:SINA)
除了与电子商务平台的合作,我们预计新浪微博商业化将受益于:1)品牌广告;2)基于性能的广告;3)移动游戏发布。
我们继续维持新浪股票“增持”评级,将目标股价从97美元调高至100美元。新浪讯
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