业绩翻倍的公司，股价就一定会翻倍吗？财报到底是如何影响股价的？我们又如何在财报季当中赚钱？今天咱们就把这个逻辑讲清楚，也把这个赚钱的方法分享给大家。
财报好股票就一定会涨吗？其实不然，财报好和股票一定涨之间呢？其实并没有完全的正相关关系，甚至很多投资者会发现，有的公司财报业绩很好，但是股价不涨反跌，而有的公司财报看起来不咋的反而涨的很好，那我们的答案是财报只是业绩确认的结果，更重要的是评估企业的结构是否健康，以及市场这个地区跟业绩匹配度如何，我们看财报不能单看一个季度或者一个年份，要做同期对比才有效，但是不可否认的是财报牵动着我们万千股民的心，财报季来临市场上的投资机会更会显著增加，满地的黄金就看你会不会捡了？今天我们就来给大家介绍几个好的在财报中赚钱的方法。
在财报中赚钱最有力的工具就是期权option没有之一！期权就是一种能在未来某个特定的时间以特定的价格买入或者卖出某种特定商品的权利，那我们来打个比方来说一下，比如说，最近看中了一套标价100万元房子，你打算明年结婚的时候入住，但是此时你有点犹豫，你说现在买吧，担心明年房价下跌，明年看吧，那又担心房价会上涨，那这时候，房地产商就向你推荐了一个购买的策略，那就是你现在支付两万元的定金，一年后，即使房价上涨，你也有权利按照一百万的售价来购买这套房子，如果房价下跌，你也有权，选择不买了，但是这两万元的定金我可就不退了。如果你同意了，那么这两万元就为你买来了一份期权，而这一年的时间是期权兑现的期限。这不难理解，房子升值就获利，贬值就亏损两万块。
期权的功能呢也很多，很多人觉得期权是遥不可及的，其实现在的期权交易已经是旧时王谢堂前燕，飞入寻常百姓家，当我们了解了其基本原理后，不但可以利用期权对冲风险，还可以增加我们的利润。如果说你想更多的了解期权知识，也可以选择收听我们的课程，很多会员朋友呢，都反应听完后自己对期权了解了更多。
经常做期权交易的朋友会遇到这样的情况：做期权看涨就买call，看跌就买put，太复杂了自己也看不懂，得过且过差不多就可以了，大不了亏了就跑。我接触的投资者多数还是停留在这种认知层面上的，不能否定这种思维是错误的，但我的观点是：你只需要每天学习一点，就会变得比现在更加优秀，市场上万只股票，没有人可以赚到认知以外的钱，如果有，那一定是运气，不过我始终相信，看过我们所有内容的朋友，认知都是高于其投资者的。
接下来利用期权在财报中赚钱有几个策略分享给大家。
首先就是最简单的策略就是单向买call或者买put,但是这两种期权又分别对应了long和short的两种操作，即买入和卖出两种操作，对应的是不同的投资策略，买入call是获得了一种权利，可以用固定价格购买股票；所以需要支付这种权利的价格，卖出call是承担一种义务，需要以固定价格给对方规定数量的股票；所以你可以为这种义务收取服务费。这种方式简单粗暴，选对了方向无限翻倍，选错了option就可能就一文不值。由于期权可以理解为加了杠杆的股票,这种方式最大的优势,就是可以花小钱办大事.
以苹果为例目前一张一周后到期的苹果的期权，大概是几百美元，而100股苹果股票，需要的可就是上万美元，几百美元你可能还输得起，但是上万美元对于多数普通投资者来说，是一笔不小的损失，所以选择自带杠杆的期权去赌财报就是一个完美的以小搏大的方式。
不过这个策略在实际操作中有几点需要注意。
第一就是尽量选择平价期权at the money option。也就是接近当前股价的行权价格，因为这会使你选对方向时的收益最大化，至于亏损我们不用担心，因为一旦选择错了方向，不管怎么选这option，最后都不值什么钱。所以相对来讲，最大化蒙对时的收益更加重要。
第二，在股票的选择上，我们需要根据自己的风险承受能力来选择适合自己的股票。例如目前的苹果的平价期权，大概五六百美元，对于我们绝大多数股民来说，潜在的损失我们是能接受的，然而像特斯拉这样平价期权动辄六七千美元，这个损失可能就太高了。所以适合自己的目标股票真的很重要。
第三，尽量避免财报出完后马上到期的option，因为option到期行权，是个很麻烦的事儿，不管你是赚了还是亏了都是如此，尤其对于新手来说，所以最好是选择买一周后，或者1月后到期的option，然后在财报出完后马上卖掉，赚取差价。具体时间怎么选择呢？根据美股大数据StockWe的提供2022年1月的机构期权下单数据，每个月的第三个星期五，都是最多人选择的期权到期日。这样也符合了四巫日的规律，每年三月、六月、九月、十二月的第三个星期五，股指期货、股指期权、个股期货与个股期权同时到期，这通常都会推动市场剧烈波动。
第四点就是要参考期权链上的5大希腊字母，各自代表的隐含波动数据，今天的视频就不展开探讨这几个希腊字母了。
而我们重点来说一下Covered call策略，是为我们提供现金流的期权策略。这个现金流就来自卖期权所获得的权利金，与此同时，通过持有正股来抵抗我们潜在的风险。
也就是covered call由同时买入一份正股和卖出一份call组成，是一个明显方向性的策略，由于其delta（对冲值:是衡量标的资产价格变动时,期权价格的变化幅度）恒定为正的，只有向下的风险，没有向上的风险。
这个组合的中的股票是主仓位，而call是对冲仓位。盈亏主要取决于股票的涨跌, 而卖出的call有两方面的意义，一方面，限制了上升的盈利空间，另一方面，收取的期权金可以部分对冲正股的下跌。从本质上来说，是以放弃部分的盈利空间换取更大的胜率，一旦选定了call的行使价，这个组合的最大盈利就确定了：目前的股价到行使价的距离加上call的期权金。正股涨得再多和你都没关系了。
covered call策略比我们刚刚提到的策略有几点好处，不管大涨还是小涨，不涨，甚至小跌，都适用，即便大跌，你也能用权力金去抵消一部分亏损，缺点就是你需要有买100股正股的资金，而这100股正股的资金看你选择什么股票了，假如特斯拉，这可真不是一笔小的数目，
我们举一个例子，假设我们持有一个ABC的股票，现在的价格是300美元一股。我们判断股票不会在接下来的一个月中提高到305美元以上，而我的一个朋友觉得ABC是一家非常有潜力的公司，马上就能涨超过305美元以上。所以，我们俩就达成了一份合约。我卖了一个行权价格为305美元的call给朋友，并同时赚取了5美元的权利金。需要提醒的是我们刚刚提到的，此时在卖这张期权的时候，我们的手里必须有100股正股，来保证即使在股价大涨的情况下，我们可以履行合约。换句话说，我们通过牺牲所持有的正股的潜在收益，来换取卖call所赚来的权利金。
那这样一番操作下来，什么情况下我们的收益最大呢？我们在股价300美金的时候，卖了一张305美金的call。假如股价超过了305美金，来到了310美金，我们的正股就会被call走。最后，我们赚取了每股5美金，总共500美金，加上权利金5美金。我们虽然没有账面上的损失，但本来可以赚的更多，所以损失了潜在的500美金利润。假如股价下跌到了295美金，那么期权的买方就不会行权，
因此我们还会留着正股的100股。此时，我们损失500美金的账面损失，但是赚了5美金的权利金。最后还有一种情况，就是股价正好停在了305美金。此时，不管期权的买方会不会行权，我们的正股都是不赚不亏的状态。而我们的5美金权利金就是我们额外的利润。
举这样的例子你现在应该了解了covered call策略，接下来再给大家介绍一种既能，控制风险又不需要大量资金的方法。这种策略就是vertical spread（垂直价差）它是期权交易中的万能策略，可以把风险锁定在一个特定的区间，它呢不需要引入正股，只通过操作两个option，这两个option有着相同的标的物和相同的到期日,但有着不同的协定价格，这种操作可以实现控制风险，并且降低成本的目的，它本质上就是在单向买call或者put的基础上，美化了一层，降低了潜在亏损。
Vertical Spread 分为牛市价差({bull spread)和熊市价差( bear spread)两种基本策略。牛市价差适用于投资者对市场行情温和看涨的场合,而熊市价差则适用于投资者对市场行情温和看跌的场合。无论是牛市价差,还是熊市价差,投资者都既可用看涨期权来操作,也可用看跌期权来操作。
那么这种策略和单向策略的前提是你需要首先得把方向选择好，我们以选择下跌为例，单向策略中预测股价大跌你的选择是买PUT,这时候在vertical spread中,你同样需要先买一个put,一般也需要设定行权价,回到put option,最基础的逻辑中,买put就是看跌股票越跌你越赚钱,如果我们再往深想一层看跌,本质上是说股价从当前价格,比如说是100一路跌到0的整个过程,我都能赚钱，也就是说你买put交的费，是让你享受股价从100跌到0的完整的过程的。然而我们都知道，股价一夜之间跌到0的情况，基本不会发生，能跌个10%就算很高了，所以在vertical spread中，你是先买了一个put，这时你可以通过再卖一张相同到期日，但是更低行权价格的put，来实现降低成本的目的。相反如果我们看涨，同样可以做Vertical Spread，原理相同，
以上三种策略就是我们认为的利用期权在财报中挣钱的策略，如果说你想对某种策略做一个详细的了解也可以添加我们的v信联系我们好了，本期视频到这里就结束了，欢迎留言给我们，我会认真的看完每一条，因为你们的支持是我不屑努力的动力。
