客服微信号 StockWe8 客服微信2号 MaxTrades 客服Telegram号 MeiguM 邮箱 buy@tradesMax.com 电话 (626)378-3637
美股投资网注意到，波音(BA)美国工人引发的大罢工对其供应商财务状况造成重创，其关键供应商Spirit AeroSystems(SPR)发言人周四表示，如果波音机械师的罢工持续到11月25日之后，该公司正在考虑休假或裁员数百名员工。
周三，波音机械师的罢工即将进入第六周，他们以64%的选票反对一项新提出的劳动合同，延长了罢工时间。罢工已导致波音大部分飞机停产，主要集中在西雅图地区。
Spirit为波音公司最畅销的737 Max飞机以及其他主要部件生产机身，该公司已经准备让其位于堪萨斯州威奇托的工厂的约700名工人暂时休假。这些为期21天的无薪休假将于下周开始。
Spirit发言人乔·布西诺表示，除了这些休假外，还将进一步裁员，但尚未做出决定。
Spirit考虑额外的无薪休假表明，漫长的罢工对本已脆弱的航空供应链造成了多大的压力。波音供应商对裁员基本上犹豫不决，部分原因是他们在新冠疫情后花了数年时间重建员工队伍。空客也面临着类似的供应链压力。
9月13日，俄勒冈普吉特海湾地区和其他地区的32000多名波音机械师在拒绝了之前的初步协议后罢工。
波音公司正在收购Spirit AeroSystems，预计这笔交易将于明年完成。Spirit一直在烧钱，周三公布第三季度净亏损4.77亿美元，是去年同期的两倍多。
波音公司新任首席执行官凯利·奥特伯格曾表示，与西雅图地区的机械师达成协议并结束罢工是首要任务，而工会也表示，他们渴望回到谈判桌上。
资讯来源：美股投资网 TradesMax.com 美股大数据 StockWe.com
美股投资网获悉，微软公司(MSFT)首席执行官萨蒂亚·纳德拉的2024财年薪酬达到7910万美元，较前一年增长了63%，这反映了微软在人工智能工具领域的雄心。
根据微软周四提交的监管文件，纳德拉的薪酬中有大约90%是微软股票，这也是自他2014年成为微软的第三任首席执行官以来，至今为止在任何一年中收到的最大一笔薪酬。
然而，若非纳德拉主动要求减薪以体现他对公司应对网络安全风险的个人责任，他的薪酬本可以增加约500万美元。近年来，微软因软件安全问题遭受了一系列黑客攻击，受到了包括美国网络安全审查委员会在内的多方审查。
微软董事会薪酬委员会在文件中强调，尽管面临挑战，他们仍然认为纳德拉提供了卓越的领导，对公司实现强劲业绩起到了关键作用，并亲自负责公司投资和优先事项的持续调整。
此外，首席财务官艾米·胡德的年度薪酬上涨至2580万美元，增长了30%，而总裁布拉德·史密斯的薪酬也上涨了29%，达到2340万美元。这些薪酬增长体现了微软高层管理团队在推动公司战略和业绩方面的贡献。
资讯来源：美股投资网 TradesMax.com 美股大数据 StockWe.com
域塔物流科技（RITR）股价最近正升创记录。十月下旬以来，该股走势强劲。创出上市以来最大涨幅，6个交易日（15日至22日）累计涨幅达73%，最高点触及8.38港元，较发行价（4美元）飙涨109.5%。
截至10月23日收盘，该公司收报7.43美元，总市值约为4.62亿美元，相较于发行价仍有85.8%的涨幅。
随着域塔物流科技股价不断创新高，投资者亦有两大关注，其一该公司基本面是否扎实，其二则是随着资金涌入，或存在高位资金获利离场风险。
业绩“过山车”
招股书显示，域塔物流科技通过端到端物流解决方案业务模式连接资本合作伙伴、物流运营商以及我们对物流技术的创新集成和应用，提供全面的物流解决方案。公司的业务主要由两部分组成资产管理和专业咨询服务，以及建筑管理和工程设计服务。
作为香港最早进入房地产+物流技术或PLT解决方案行业的公司之一，域塔物流科技自2015年以来一直在物流解决方案市场运营，通过Reitar Group提供PLT解决方案，并通过Kamui Group提供施工管理和工程设计服务。2022年下半年，公司收购了卡美集团和雷塔尔集团。在物流行业多年的工作经验中，我们积累了深入的专业知识，并与该行业的上下游参与者建立了牢固的联系，包括投资基金、土地所有者、本地和国际第三方物流公司、供应商和设备制造商。通过多年的服务获得的与客户运营相关的技术诀窍是公司的关键竞争优势。
尽管深耕多年，但公司业绩总体呈现“过山车”趋势。2022财年至2024财年（以下简称报告期内），域塔物流科技的收入分别为1.44亿元（单位港元，下同）、8448.53万元及2.52亿元，这期间相应的净利润分别为1916.47万元、6361.07万元及1962.8万元。值得关注的是，2023财年年，公司出现营收近乎腰斩，但净利润同比大增232%；而2024年财年，公司营收同比大增200%，而净利润又大幅跌落，几乎与2021财年利润持平。
2023财年营收下滑，公司表示。主要是由于中小型项目的建筑管理及工程设计服务收入减少所致。2022年公司为152个项目的24名客户提供了服务；2023财年，公司174个项目的19个客户提供了施工管理和工程设计服务。
业绩起伏较大，亦拖累其他财务指标表现。比如。报告期内，公司经营活动产生的现金净额为293.02万元、4971.43万元空-1873.64万元。其经营性现金流波动与净利润波动趋势相同。2023财年至2024财年，公司现金及现金等价物分别为4661.32万元及639.09万元，缩水明显。
分业务来看，期内公司建筑管理和工程设计服务的营收分别为1.42亿元、7750万元及2.31亿元，占总营收比例的98.1%、91.7%及91.7%；资产管理和专业咨询服务占总营收比例仍为个位数。可见域塔物流科技仍以建筑管理和工程设计服务为营收支柱，业务结构较为单一。此外，期内该业务的毛利率呈现下滑态势，分别为25.6%、26.8%及23.5%，主营业务盈利能力下滑，对公司成长而言，实在令人担忧。
另外，域塔物流科技在香港提供建筑管理和工程设计服务的业务规模和表现有几个关键指标，包括客户数量、项目数量和合同金额。报告期内，公司项目数量分别为152个、174个及48个；客户数量分别为24名、19名及19名；合同金额分别为1.52亿元、7.26亿元空9.06亿元。简言之，项目数量大大精简，客户数量也有所减少，资源向大型合作项目聚焦。
物流解决方案的需求增加大客户依赖症仍是隐忧
收入增加、电子商务发展和饮食模式转变的催化下，对肉类、海鲜、水果、蔬菜、乳制品等的需求不断上升，这些产品对温度敏感，需要在受控温度下储存和运输。此外，人们对食品安全的担忧也越来越多，消费者从超市等有组织的零售渠道购买新鲜和冷冻食品的习惯与传统的湿货市场相比不断转变。这些趋势推动了香港对冷藏设施的需求，并支持了对正在进行的基础设施改善的进一步投资。
高力预计，从2021年到2023年，香港计划提供高达约500万平方英尺(46.45万平方米)的新仓库供应总楼面面积，以促进本地冷藏业的发展。此外，在2021-22年度香港财政预算案中，香港政府明确提到，机场管理局将积极探索措施，利用其管理温控航空货物的能力，促进在城市的转运。MARC集团预计，到2026年，亚太地区的冷藏部门将从2020年的1110亿美元增长到2550亿美元。
在冷藏市场高度发展的背景下，尤其是物流基础设施、技术和服务已经落后于市场需求，这对物流解决方案的需求大大超过了供应，缺口还在继续扩大。有理由相信，鉴于公司在提供PLT解决方案方面的领先市场地位、一站式服务商业模式、先发优势、深入的技术诀窍和良好的客户基础，域塔物流科技有望抓住物流解决方案行业的巨大增长潜力。
不过，就目前而言，公司仍依赖少数客户。报告期内，公司前五大客户合计约占其总收入的89.9%、88.3%和94.6%。尤其随着公司资源向大型项目倾斜，对单一客户的依赖估计会更深，这对其经营稳定性或产生不利影响。
域塔物流科技亦在风险提示中表示，由于公司所批出的大部分合约是以逐个项目为基础的，因此在现有项目完成后，有可能得不到其主要客户授予的新合约。如果无法与主要客户签订新的合同，也无法从其他客户那里获得与替代项目规模和数量相当的合适项目，公司的财务状况和经营业绩将受到重大不利影响。
综上，尽管长远来看，随着香港及亚太地区冷链市场的发展，对物流解决方案的需求增加，给予域塔物流科技成长空间，但就目前来看，公司发展“缺陷”明显。比如业绩不稳、聚焦大型项目导致客户依赖更为严重，及一旦需要更多前期资金投入项目，公司的流动性或许就立马会“露怯”。
资讯来源：美股投资网 TradesMax.com 美股大数据 StockWe.com
美股投资网获悉，意大利能源集团埃尼石油(E)周五表示，在第三季度盈利超出预期后，该公司将把股票回购计划增加25%，达到20亿欧元(22亿美元)。
数据显示，该公司Q3调整后净利润为12.7亿欧元，高于分析师预期的10.8亿欧元，但低于去年同期的18.2亿欧元。
埃尼石油曾在7月份表示，如果宏观经济形势好转，它可能会将16亿欧元的回购计划提高至21亿欧元。
尽管油价预期下行，但埃尼表示，随着处置计划和成本控制的进展帮助其控制债务，该公司将提高对投资者的回报。
分析师曾警告称，在连续两年多获得丰厚利润之后，油价下跌可能迫使大型能源公司举债以维持股东分红，或者迫使它们削减回购。
埃尼周四宣布，美国基金KKR将以29亿欧元收购其生物燃料业务Enilive 25%的股份，该公司继续努力分拆成长型业务，为其能源转型提供资金。
花旗分析师表示，埃尼第三季度业绩好于预期主要得益于天然气交易业绩良好、集团下游业务业绩改善以及上游业务税率降低。
该公司天然气和液化天然气部门的调整后营业利润为2.5亿欧元。
化工业务再次出现亏损，埃尼承诺在未来五年内投资20亿欧元，对该业务进行全面改革和脱碳。
埃尼预计，今年布伦特原油均价将降至83美元/桶，低于此前估计的86美元/桶，因此该公司下调了全年经营现金流和经营利润预期。
第三季度来自经营活动的基础现金流为29亿欧元，符合市场预期。
该集团的杠杆率(衡量总债务与股本之比)与第二季度相比保持稳定，为22%。埃尼目前预计该比率将下降至15%-20%区间的低端。
埃尼表示，为期四年的资产处置计划进展快于预期，计划中的 80亿欧元净收益几乎全部具有良好的可预见性。
埃尼还表示可能出售其最近发现的一个油田的股份，但没有详细说明。
截至发稿，埃尼石油盘前涨0.39%。该股今年以来累计下跌近5%。
资讯来源：美股投资网 TradesMax.com 美股大数据 StockWe.com
美股投资网获悉，华福证券发表研报称，2024年第三季度，安费诺(APH)实现销售额40.4亿美元，超出上季度指引37-38亿美元区间上限。在业绩后电话会中公司表示，与AI相关的任何产品其表现都非常强劲，销售给AI的产品占整体同比增长50%以上，环比增长亦基本相同。此外，由于单台GB200NVL72服务器224GDAC铜缆需求量约为4755米左右，在GB200打开近70亿美元高速通信铜缆的背景下，相关产品有望在数据中心网络互连应用中加速渗透，面对广阔市场空间，国内相关供应商将深度受益。
销售增长中AI贡献显著，驱动安费诺24Q3超预期
2024年第三季度，安费诺实现销售额40.4亿美元，超出上季度指引37-38亿美元区间上限，同比增长26%，有机增长15%。当季调整后摊薄EPS达到0.5美元，超出上季度指引0.43-0.45美元区间上限，同比增长28%。公司在业绩后电话会中表示，与AI相关的任何产品其表现都非常强劲，销售给AI的产品占整体同比增长50%以上，环比增长亦基本相同。具体到订单环节来看，受益于IT数据通信市场的强劲增长，24Q3订单额达到40亿美元，同比增长39%，环比增长9%。展望未来，公司指引第四季度销售额将达到39.5-40.5亿美元之间，同比增长19%-22%，调整后EPS将达到0.48-0.5美元，同比增长17%-22%。2024年全年公司销售额将达到148.5-149.5亿美元，同比增长18%-19%，调整后EPS将达到1.82-1.84美元，同比增长21%-22%。
GB200高速铜缆市场空间有望达到70亿美元，国内供应商深度受益
此前我们在报告《ScaleOut&ScaleUp兼论，以太网及超节点下数据中心硬件的投资机遇》中，测算得单台GB200NVL72服务器224GDAC铜缆需求量约为4755米左右，参考FS飞速提供的Arista800G无源直连铜缆价格1195元人民币，约合美元168美元。800GOSFP无源铜缆组件可由8对224G差分铜缆组成，由此我们测算224Gb差分铜缆在包含了连接器、其他组件及800G成缆毛利的情况下，单位价值量将达到21美元/米。对应GB200NVL72单台224G差分铜缆价值量约10万美元。Trendforce报道英伟达预估GB200AI服务器出货量将达到6-7万台，因此我们测算，GB200高速通信线市场空间可达到60-70亿美元。
截止目前，沃尔核材已经接到单通道224G高速通信线产品需求，陆续在交付中，1.6T高速通信线产品也有配合客户进行打样。面对广阔市场空间，公司充分准备产能，目前已有绕包机近300台，芯线机20多台，后续仍有上百台绕包机及数十台芯线机下单。此外，神宇股份在高速数据线产品方面也有一定进展，多个产品系列已成功应用于大数据存储、云端数据存储、AI服务器数据传输领域，公司已与多家客户进行合作，部分客户已经进入量产供货状态。我们认为，在GB200打开近70亿美元高速通信铜缆的背景下，该产品有望在数据中心网络互连应用中加速渗透，国内相关供应商将深度受益。
建议关注
沃尔核材(002130.SZ)、神宇股份(300592.SZ)、鼎通科技(688668.SH)、华丰科技(688629.SH)。
风险提示
AI应用进展不及预期、行业竞争加剧、全球贸易摩擦风险
资讯来源：美股投资网 TradesMax.com 美股大数据 StockWe.com
美股投资网获悉，总部位于中国台湾的芯片制造巨头台积电(TSM)在美国亚利桑那州的第一家芯片工厂已实现早期可用芯片生产产量，即该工厂早期生产制造的芯片产品良率取得重大进展，甚至其芯片良率超过了台湾的类似规模与类似芯片制程工厂，这对于最初因延期和工人冲突而受阻的美国芯片制造扩张项目来说是一个重大突破。
据一位与会者称，台积电美国分公司的总裁里克·卡西迪周三在一次网络研讨会上告诉所有听众，在台积电位于美国亚利桑那州凤凰城的芯片工厂所生产的芯片中，可用芯片的比例比台湾的同类型工厂高出约4个百分点。可用芯片比例，在业内也被称作芯片良率，是芯片制造行业的一项最关键指标，因为它决定了一家芯片公司是否能够承担芯片制造工厂所带来的巨大成本。
芯片良率是衡量制造过程中生产出可用芯片的比率，这一指标是评估芯片制造效率的关键因素。良率直接影响到芯片工厂的经济效益，因为它决定了从每片晶圆中能够生产出多少符合正式商用标准的芯片。
具体来说，台积电位于美国亚利桑那州工厂的早期芯片制造活动中，良率甚至比中国台湾的类似工厂高出4个百分点，这是一个非常重要的进展，因为良率的提高意味着更多芯片可以达到商用标准，且能够帮助芯片工厂大幅降低生产成本，以及全面提升盈利能力。
这一突破性的成就可谓是美国政府为重振美国本土的芯片制造业，以及推动“芯片制造回流美国”所做努力取得进展的历史性标志。台积电是英伟达、AMD、博通以及苹果公司等美国科技巨头的最核心芯片代工合作伙伴，可谓掌握着整个美国科技行业的几乎所有芯片产量。
在美国政府于2022年通过的《芯片与科学法案》(简称“芯片法案”)支持之下，台积电在美国的芯片工厂建设有望获得高达66亿美元的政府补贴以及50亿美元的特殊贷款辅助，外加25%的税收抵免，这些资金将全面用于在美国亚利桑那州建设三座大型芯片制造工厂，目前第一座工厂已经开始早期芯片制造。
不过台积电的这些补贴和政府支持措施，与《芯片法案》对于包括三星、英特尔以及美光在内的其他芯片公司能够获取的政府补贴与支持一样，尚未最终落地。这些补贴和支持措施仍需经过美国政府进一步的审查和批准，尚未正式到位。
据媒体报道，台积电官方发言人拒绝直接评论卡西迪所发表的最新言论，并且提到了台积电首席执行官魏哲家上周在与投资者们通话时的言论。
“我们在美国的第一座芯片制造工厂于4月开始进行工程晶圆生产，采用4nm芯片制程工艺来制造芯片产品，结果非常令人满意，早期的产量非常不错。”台积电掌舵人魏哲家当时在投资者会议上表示。“对于台积电和我们的客户来说，这是一个重要的经营里程碑，展示了台积电无比强大的制造能力和执行力。”
相比于台积电美国工厂所取得的早期积极进展，另外两家同样处于拜登政府芯片科技战略核心的全球顶级芯片制造商——英特尔以及三星，近几个月以来在美国的芯片工厂建设进程一直处于苦苦挣扎的负面状态。英特尔堪称《芯片法案》的最大受益者，所获得的补贴与政府贷款均位列获得《法案》支持的全球芯片公司之首——英特尔将获得高达85亿美元的政府补贴以及多达110亿美元的特殊贷款支持，然而现在正面临严重的财务压力，以至于英特尔推迟了全球芯片工厂建设进程，并考虑出售一部分资产。
与此同时，有着“芯片代工之王”称号的台积电一直顺风顺水。这家全球最大规模的芯片制造商上周公布的第三季度业绩全线超预期，其股价本月创下历史新高，并且提高了2024年营收增速目标。
台积电的最新业绩，可谓大幅强化了AI热潮仍然如火如荼的这一投资观点，AI芯片需求仍无比火爆。谈到市场对于AI芯片的需求时，台积电掌舵者魏哲家在业绩会议上表示，AI芯片需求前景非常乐观，并强调台积电客户们对于CoWoS先进封装的需求远超公司供给。
台积电管理层预计该公司全年营收将增长近30%，超过20%-25%的分析师普遍预期以及该公司上季度给出的预期，管理层还预计今年台积电的数据中心人工智能服务器芯片(包含英伟达AI GPU、博通AI ASIC等广泛的AI芯片)的相关营收将增加两倍以上。
芯片制造回流美国，或许不再是空洞的口号
随着全球三大芯片制造商——台积电、英特尔以及三星，在《芯片法案》支持下同意在美国新建大型芯片厂，“芯片制造回流美国”的步伐可能越来越快。根据美国半导体行业协会(SIA)的统计数据，美国在全球半导体制造能力中的份额已从1990年一度达到的37%下降到2020年的仅仅12%，美国前总统特朗普以及现总统拜登都将芯片制造回流美国作为任期内的重要任务。
美国政府在2022年通过《芯片与科学法案》，该法案力争帮助芯片公司在美国建造更多的芯片工厂，法案的最终目的则在于将美国再一次打造为芯片制造最强国，加速实现美国政府所期望的“芯片制造回流美国”。随着台积电美国工厂的芯片良率取得重大突破，且制程工艺为4nm级别这一当前台积电的最高端工艺之一，其先进程度仅次于3nm级别，“芯片制造回流美国”似乎不再是一句空洞的口号。
对于台积电美国工厂来说，最新的可用芯片比例提升是值得注意的，因为该芯片巨头历来将最先进以及最高效的芯片制造工厂设立在中国台湾。其位于亚利桑那州的工厂建设可谓极其艰难，因为台积电一开始甚至无法找到足够的技术人员来安装先进的芯片制造设备，工人们也在安全和人员管理问题上苦苦挣扎。台积电曾在去年年底与美国建筑工会达成协议。
这家芯片制造巨头最初计划在2024年初期推动位于美国亚利桑那州的第一家工厂全面投产，但此后由于劳工问题不断出现，将全面投产的目标推迟到2025年。后来，该公司将第二座美国芯片工厂的开工日期从最初预测的2026年推迟到2027年或2028年。这在当时引发了人们的担忧，即台积电可能无法像在中国台湾那样高效率地在美国制造芯片。
卡西迪在这场会议上补充表示，台积电现在可能热衷于进一步扩大其在美国的芯片制造业务，部分取决于美国政府是否会提供更多的支持措施，他引用了华盛顿关于第二部《芯片法案》的早期对话，并表示凤凰城综合体至少有六座晶圆厂的空间。
据了解，魏哲家在上周的业绩会议中对美国的推动表示乐观。“我们现在预计，我们第一座芯片制造工厂的量产将在2025年初开始，我们有信心在亚利桑那州的芯片工厂提供与台湾芯片工厂相同水平的制造工艺和可靠性。”他表示。
资讯来源：美股投资网 TradesMax.com 美股大数据 StockWe.com
美股投资网获悉，Viking Therapeutics(VKTX)周四大涨，原因是华尔街对其肥胖候选药物VK2735的最新进展寄予厚望，并且该公司公布了优于预期的第三季度财务数据。截至周四收盘，该股上涨约21%，达到五个月高点。
根据财报显示，Viking第三季度季度改善了流动性状况，截至9月30日，其现金、现金等价物和短期投资为9.30亿美元，高于2023年底的3.62亿美元，每股亏损为22美分，好于市场预期的亏损24美分和上年同期的亏损23美分。
尽管如此，Viking即将发布的VK2735数据才是分析师关注的重点。
该公司表示，VK2735(一种类似于礼来(LLY)重磅减肥药Zepbound的GLP-1/GIP双重受体激动剂)，目前正在等待FDA今年一次会议的反馈，仍有望进入后期开发阶段。
今年年初，Viking在一项名为VENTURE的注射用VK2735中期试验中取得了积极的结果。该试验的13周数据已被选为11月初在美国肥胖协会年会上(也称为美国肥胖周)发表的报告。
Viking预计将在11月3日至6日的同一活动中分享健康成年人口服VK2735的额外一期数据。
首席执行官Brian Lian表示“下一步，我们计划在今年晚些时候启动一项为期13周的肥胖二期研究。”他补充道，“随着试验的启动，我们将提供有关研究设计的细节”。
华尔街对VK2735挑战减肥药市场老牌企业诺和诺德(NVO)和礼来(LLY)的潜力持乐观态度。
9月，摩根大通发布报告，首次覆盖Viking，予以“买入”评级，称由于即将公布的数据，将该股列入积极催化剂观察名单。
与此同时，Oppenheimer分析师Jay Olson也给予了类似的评级“我们预计Viking将在今年晚些时候的第二阶段结束会议后专注于开展口服Ph2和subQ Ph3研究，我们期待研究设计的更多细节。”
资讯来源：美股投资网 TradesMax.com 美股大数据 StockWe.com
美股投资网获悉，为企业和政府提供数据分析工具的Palantir(PLTR)股价今年迄今大涨近150%，这得益于该公司在9月被纳入标普500指数、以及其在利用人工智能方面的成功。不过，华尔街分析师并不认为Palantir股价的强劲势头将持续下去。分析师们对该股的平均目标价意味着该股未来12个月有超过30%的下跌空间。分析师们的谨慎主要源自Palantir的高估值，该股的预期市盈率超过100倍，较其他人工智能公司有很大溢价。相比之下，“AI霸主”英伟达(NVDA)的预期市盈率约为37倍，同样受益于人工智能相关利好的软件公司甲骨文(ORCL)的预期市盈率仅为26倍。
以Brian Gesuale为首的Raymond James分析师在最近的一份报告中表示，Palantir的股票“需要巩固过去几年的巨大涨幅”。分析师下调了对Palantir的评级，并补充称，股价上涨意味着Palantir在下个月公布业绩时“没有犯错的余地”。
华尔街分析师对Palantir的前景普遍悲观。在Bloomberg追踪的21位分析师中，只有4位建议买入该股，其余10位给出“持有”评级、7位给出“卖出”评级。
一些Palantir的投资者也认为，该股在大幅上涨后可能会出现波动。Equity Armor Investments LLC的投资组合经理Joe Tigay表示“Palantir涨得太快了，估值如此之高，可能会因为坏消息而下跌。”
Palantir在8月初公布的2024年第二季度业绩显示，营收同比增长27%至6.78亿美元，好于市场预期的6.528亿美元;净利润同比增长20%至1.34亿美元，大幅超过市场预期的8280万美元;调整后的息税折旧摊销前利润(EBITDA)则高达2.62亿美元，同比大幅增长39%。第二季度业绩显示出，在Palantir基于全新的生成式AI技术所打造出的“Palantir人工智能平台”大力推动之下，该公司持续扩大其商业与政府业务规模。
更令投资者兴奋的是，Palantir将其2024年的总营收指引区间上调至27.4亿美元至27.5亿美元之间，而分析师普遍预期为27亿美元附近;该公司还将今年调整后营业利润指引区间大幅度上调至9.66亿美元至9.74亿美元，而分析师普遍预期在8.83亿美元附近。
Palantir将于11月公布2024年第三季度业绩。分析师目前预计，该公司Q3营收将同比增长26%至7.02亿美元。此外，投资者也将关注该公司新客户的最新情况。Joe Tigay表示“我更关心的是该公司的客户总数。”他补充称，在短期内，对Palantir来说，增加客户比盈利更重要。
Palantir在2023年重磅推出Palantir人工智能平台(AIP)受到广泛关注，并已被全球超100个组织大规模使用，包括医疗保健和汽车行业。今年，Palantir的人工智能工具吸引力包括哥伦比亚广播公司、通用磨坊和Aramark Services在内的新客户。该公司还继续赢得美国及其盟友政府机构的大合同，而政府收入占该公司总营收的大部分。
Wealth Consulting Group首席投资官Jim Worden表示，虽然Palantir的股价在业绩公布后可能会出现波动，但这并不一定是坏事，而且可能意味着该股有更多的上行空间。Jim Worden认为，Palantir与政府机构的业务往来提供了一个“锚”。他表示，Palantir拥有“先发优势，政府合同是具有粘性的，转换成本很高”。
ClearBridge Investments LLC董事兼高级研究分析师Hilary Frisch指出，Palantir需要在吸引更多客户方面取得切实进展。分析师补充称，Palantir近期的上涨可能是由散户投资者、而不是机构投资者推动的，而该股最近被纳入标普500指数可能引发了一些波动，这意味着该公司将被纳入主要投资者持有的指数跟踪基金。分析师表示，在被纳入主要指数后，公司往往需要花一些时间增长至与其估值匹配的水平。
资讯来源：美股投资网 TradesMax.com 美股大数据 StockWe.com
距离美国大选不到10个交易日，而我们正在看到一个令人费解的现象：民主党提前投票明显领先，但资本和博彩市场却在疯狂押注特朗普胜选！
在美国，东岸的华尔街和西岸的硅谷掌握着庞大的资本力量，足以对选举产生深远影响。许多硅谷的科技公司及其高管倾向于支持民主党，比尔·盖茨捐款5000万美元支持哈里斯。但对冲基金资金流表现出对共和党主题的强烈偏好，共和党获胜者在过去几周内被买入，持仓接近2年高点，而民主党获胜者被抛售，持仓处于多年低点。
今天我们将探讨
$11. 主流平台押注特朗普是反映了选民的真实意愿，还是背后隐藏着资金操控和市场策略？
$12. 为什么华尔街都在押注特朗普？
$13. 特朗普赢面越来越大，如果真的横扫大选，市场将迎来什么样的政策浪潮？
$14. 市场可能面临哪些挑战？
$15. 哪些股票将因此爆发？
特朗普胜率背后的资本力量与政治博弈
目前，多个主流预测市场如 PredictIt、Kalshi 和 Polymarket 上，特朗普获胜的押注已经突破了60%。这意味着什么？是市场对特朗普的支持持续升温，还是隐藏着更深层的操控与策略？
首先，我们得了解这些预测市场的运作机制。PredictIt 是美国的政治预测市场，用户通过合约交易来预测政治事件的胜率。Kalshi 则是一个受监管的事件合约平台，涵盖政治选举、天气和经济事件，为投资者提供多样的视角。而 Polymarket 是基于区块链的加密预测平台，尽管其用户主要集中在美国以外，但巨大的交易量对整体市场的影响也不容忽视。
在 Polymarket 上，特朗普在“2024年总统选举赢家”市场中的胜率高达63.7%，而哈里斯的胜率仅为36.2%。业内追踪的资金活动显示，仅有一小群匿名交易员进行了亿元级的押注，其中四个匿名账户的“豪赌”尤其引人注目。随着其中一个账户加大押注规模，特朗普的潜在赔付金额已从上周五的3000万美元增加到了周一的近4300万美元。
虽然预测市场上特朗普的支持度看似强劲，但在实际选民意向中，哈里斯的民调却显示出一些优势。截至10月22日，根据RCP的最新数据，哈里斯的支持率为48.8%，与特朗普的48.6%不相上下。
那么问题来了，这一结果与传统民调存在显著差异，究竟是大额投注左右了市场，还是上述预测市场其实是一个比民调数字更好的领先指标？这些大户是否在有意无意间影响着市场走向，从而扭曲了公众的真实意图？
尽管预测市场显示出特朗普的强劲支持，但我们不能忽视与传统民调之间的巨大差异。数据科学家托马斯·米勒对此提出了深刻的疑问，指出政治投注市场的有效性在很大程度上依赖于参与者的多样性。如果参与者的背景过于单一，真实选民的情绪可能会被严重误判。此外，巨额投注的存在也可能无意中引导市场方向，扭曲公众的真实意图。
在这个复杂的局面中，不禁让人思考：是否有一群掌握着大量加密货币的投资者正在悄然操控预测市场？考虑到特朗普对比特币的支持，这些加密货币的持有者或许正以大额投注的方式，传达他们对特朗普的信任与期望。这种集中的资本力量，可能正巧扭曲了市场的声音，使得预测市场与传统民调的结果出现了显著差异。我们是否正在见证一场新兴资本对政治领域的微妙操控？这背后又隐藏着怎样的利益关系与市场博弈？
海外选民的影响同样不可忽视。数据显示，大约160万名美国籍海外选民在关键的摇摆州拥有投票权，他们的参与可能对选举结果产生重要影响。尽管大部分海外选民倾向于支持民主党，但他们的投票行为仍是一个关键变量。如果这些海外选民积极投票，他们的选择可能在重要州发挥决定性作用。
根据以往的美国选举经验，关键的七个“摇摆州”共拥有94个选举人票，这直接影响到谁能入主白宫。最近的数据表明，尽管民主党在提前投票中占据优势，但在计划于11月5日投票的选民中，特朗普的支持率却明显上升。这一现象表明，虽然民调显示哈里斯领先，选民投票习惯的变化可能在未来的选举中引发新的波动。
自10月以来，密歇根、宾夕法尼亚和内华达等关键摇摆州的民调结果显示，特朗普的支持率持续走高。截至10月23日，根据538的预测，哈里斯预计能获得215票，而特朗普有望获得219票，其余104票则处于摇摆状态。这一数据使得大部分平台预测特朗普将赢得312票，显著提升了他的胜选预期。
在这个瞬息万变的政治舞台上，我们必须思考：究竟是谁在操纵特朗普的大选胜率？是市场中的大户，还是那些通过舆论与资金影响选民情绪的隐秘力量？在这场复杂的权力游戏中，我们不仅要关注表面上的数据变化，更要深入挖掘其背后的逻辑。资金、舆论与选民情绪的相互作用，将在未来的选举中决定谁能真正赢得选民的心。
我们美股投资网凭借敏锐的洞察力，早在10月10日就通过美股大数据机构监测到关键信号。我们发现，华尔街一名机构交易员买入了价值近947万美元的特朗普社交媒体股DJT，期限为大选后的11月15日。这一巨额押注显示了他对特朗普胜选的坚定信心，当时该期权价格为6.4美元，而现在已经飙升至14.4美元，涨幅超过一倍。
为什么华尔街要全面押注特朗普交易？
在全球通胀加剧和经济不确定性增加的背景下，经济问题成为选民心中最迫切的议题。许多人将生活中的压力，尤其是迅速上涨的房价和租金，归咎于现任总统拜登。在一些关键的摇摆州，这种愤怒情绪尤为明显，房价涨幅远超全国平均水平，给选民的生活带来了显著影响。在这种经济困境中，特朗普的执政风格和以往的经济政策成了选民渴望改变的代表。
特朗普在2016年成功当选美国总统，凭借其执政经验，赢得了广泛的关注和支持。他的政策主线清晰，主要关注经济和移民等重大议题。他继续推行孤立主义立场，反对全球化，旨在振兴美国制造业。通过对外提高关税和对内减税，特朗普的目标是将制造业带回美国，推动经济增长。
投资者普遍认为，如果特朗普再次当选，他将继续推行2017年推出的税收优惠政策，这一政策预计在2025年底到期。在共和党控制两院的情况下，投资者对这一预期愈发强烈，认为这将显著提升企业利润，进而推动市场表现。
关于特朗普的关税政策，特别是对中国等国家实施的高额关税，市场的看法较为一致。虽然这些关税可能推高进口商品成本，导致美国国内通胀水平上升，但市场普遍认为，美联储可能不会因此急于加息。这与上世纪70年代的市场情况不同，当时的高通胀导致股市大幅下跌。目前的环境下，特朗普希望通过关税政策影响美联储的独立性，以避免在高通胀时期提高利率，从而使股市在通胀环境中继续扩张。
最后，市场普遍预期，如果特朗普再次当选，美国的财政赤字将大幅扩大。财政赤字的扩大通常被视为政府增加支出以推动经济增长的信号，投资者对市场流动性持乐观态度，认为这将为市场提供更多机会。
在这样的背景下，市场纷纷押注“特朗普交易”，这一趋势在多个资产类别中显现。摩根大通在10月17日的研报中指出，代表民主党政策的可再生能源板块在过去几周遭遇大量抛售，投资者头寸变得更加看跌，反映出市场预期共和党可能在即将到来的选举中占据优势，从而增强对特朗普政策的信心。
高盛的报告支持这一观点。虽然ETF流量通常在选举结束后保持正值，但标普500指数在选举年的10月份涨幅有限，甚至有时下跌。然而，今年美国股市的整体持仓水平远高于以往，市场的高持仓水平显示出投资者对选举风险的态度更为积极。
瑞银数据显示，其“共和党胜利篮子”已连续14天上涨，表明市场持续押注共和党胜利带来的经济利好。这种趋势影响了全球外汇市场。数据显示，若特朗普胜选，美元预计走强，其贸易政策被认为更有利于美国经济短期增长。相反，如果民主党候选人哈里斯胜选，美元可能承压，市场对她的政策较为谨慎。
高盛全球利率产品交易联席主管表示，市场对即将到来的选举的定价波动较大，但整体政策影响尚不明确。他指出，选举期间市场预计利率波动约20个基点，这一波动幅度虽然偏高，但并不足以促使投资者采取做空债券价格敏感度（即“凸度”）的策略。这种温和反映了市场在计入选举风险后仍对未来政策抱有乐观预期。
德银研究指出，若共和党全面胜利（即“红色横扫”），美元预计将走强，但伴随着市场波动加剧的风险。虽然共和党政策对企业有利，但其可能带来的政策不确定性和激进的贸易措施，容易导致外汇市场的剧烈波动。反之，若民主党胜选（即“蓝色横扫”），虽然美元可能走弱，但市场波动幅度预计较小，投资者可能更倾向于长期稳定的政策预期。
选举年对资本市场的影响复杂，像一场心理博弈，投资者需揣测政客的政策意图并提前布局。历史上，大选前几个月股市表现充满变数，尽管选前不确定性较多，股市在选举年后的整体表现通常乐观。
如果特朗普获胜，市场可能迎来短期狂欢，因为他的政策主线清晰，特别是减税和关税政策，这对制造业是巨大利好。市场也会预期更多流动性涌入，推动股价上升。
然而，这并不意味着没有风险。在共和党强势执政的情况下，外部环境变化如关税战升级、国际贸易摩擦等，可能对全球经济产生深远影响，投资者需在高涨的市场情绪和政策不确定性之间找到平衡。
对哈里斯胜选的情景，其政策偏向绿色能源和科技行业监管，这可能对传统行业施加压力。同时，市场预期美元走软可能对跨国企业带来利好。
历史经验显示，民主党总统上台时，股市表现常常优于共和党。这与民主党通过财政刺激和社会保障体系扩展推动经济增长的倾向有关，虽然短期内可能提高企业成本，但长远来看，有助于创造稳定的消费环境，促进可持续增长。
最终，市场波动和政策预期的核心在于投资者对风险与回报的看法。在瞬息万变的环境中，政治影响力不可忽视。选举是一个节点，但经济政策的实施与调整是市场长期走向的关键。未来几周，市场将持续紧绷，无论是共和党还是民主党胜选，都会引发不同反应。
选举结果对市场的影响
1. 特朗普当选，国会分裂
如果特朗普胜选但国会分裂，我们可能会看到关税降低。这对亚马逊（AMZN）等本土电商来说是个好消息。同时，像Uber和Lyft这样的零工经济公司可能会因为政策放宽而继续扩张。不过，科技巨头谷歌可能需要小心，监管压力可能会增大。
2. 特朗普当选，共和党横扫
假如特朗普和共和党一起获胜，大家会期待更多经济刺激政策，这将推动科技股的上涨。但这也可能导致关税上升，从而影响中国电商（如Temu和Shein）的广告支出，进而影响谷歌（GOOGL）和Meta（META）的收入。
制药公司如安进（AMGN）和奥驰亚（MO）将因此显著受益，金融公司也能因政策宽松获得更多市场机会。在贸易方面，美国钢铁公司（X）和卡特彼勒（CAT）会因进口关税受益，而康菲石油（COP）等能源公司在国内市场也会更具竞争力。移民政策收紧会减少廉价劳动力供应，虽然这对一些依赖人工的行业是个挑战，但对于依赖自动化的公司（如迪尔（DE）和AGCO）来说，可能会加速他们对自动化设备的投资。
3. 哈里斯当选，国会分裂
如果哈里斯胜选，社交媒体公司可能迎来新机会。她可能会对TikTok施加限制，这对Meta（META）和Snap（SNAP）等竞争对手来说是个好消息。然而，国会分裂可能让她难以推动对科技公司的严格监管，这反而可能利好大科技公司。
4. 民主党横扫
如果民主党在大选中横扫，科技行业将面临更大的反垄断压力，可能会出台更严格的法规来约束谷歌（GOOGL）和Meta（META）。此外，民主党的政策可能会将零工经济的从业者视为正式员工，这将增加Uber（UBER）和Lyft（LYFT）的成本压力。
美股投资网获悉，联合利华(UL)凭借产品创新和放缓涨价速度赢回了更多购物者，推动第三季度基础销售额略好于预期，并实现了3年半以来的最大销量增幅。
数据显示，联合利华第三季度基础销售额增长4.5%，增幅超过市场预期的4.2%。
当季基础价格增长0.9%，基础销量增长3.5%，这是自2021年第一季度销量增长4.7%以来的最大增幅。分析师此前预计第三季度价格将上涨1%，销量将增长3.2%。
这家消费品巨头周四表示，维持全年基础销售额增长3-5%和基础营业利润率至少18%的预期不变。
首席执行官Hein Schumacher在声明中表示“我们已经连续第四个季度实现了销量正增长，各个业务部门的销量均同比增长。”
资讯来源：美股投资网 TradesMax.com 美股大数据 StockWe.com
微信分析师 微信公众号
